Investimet afatgjata janë Koncepti, llojet, karakteristikat dhe rreziqet e mundshme të investimeve afatgjata

2024 Autor: Howard Calhoun | [email protected]. E modifikuara e fundit: 2023-12-17 10:40

Investimi është i mundimshëm. Sidomos nëse luani në bursë për të marrë të ardhura të shpejta dhe të mëdha. Shumica e qytetarëve rusë që jetuan gjatë viteve 1990 nuk janë gati të rrezikojnë paratë e tyre të fituara me vështirësi. Megjithatë, asgjë nuk i pengon ata të interesohen për norma të larta interesi me mbrojtje të plotë të kapitalit.

Depozitat po humbasin gradualisht rëndësinë e tyre, norma bazë e interesit po bie. Ajo pasohet nga norma më të ulëta të interesit për depozitat. Klientët e bankës që kanë përdorur këtë produkt dëshirojnë të zgjerojnë njohuritë e tyre dhe të krijojnë kapital me përfitim maksimal. Cilat janë mjetet me të cilat arrihet rritja e investimeve? Çfarë është investimi afatgjatë? A është kjo një mënyrë e besueshme për të rritur të ardhurat pasive? Le ta shqyrtojmë këtë çështje në detaje.

Si të investoni me fitim?

Rregulli bazë i investimit të suksesshëm është diversifikimi i investimeve. Një investitor i zgjuar nuk përdor një mënyrë të vetme për të gjeneruar të ardhura. Portofoli i investimeve përbëhet nga të ndryshmeinstrumentet financiare. Këto janë produkte afatgjata, kryesisht, dhe instrumente afatshkurtëra me rrezik. Në çfarë përqindje do të jenë të gjitha instrumentet financiare të mundshme dhe të dëshiruara për investitorin në portofolin e tij - vendos pronari i kapitalit. Për veten e tij, ai nxjerr në pah mundësitë reale dhe fokusohet në preferencat personale. Rekomandohet të lini një pjesë të parave për investime afatgjata. Kjo pjesë e kapitalit është zakonisht shumë më e madhe se të gjitha pjesët e tjera të portofolit të investimeve. Në këtë mënyrë depozituesi ruan pjesën kryesore të shumës të sigurt dhe ka të ardhura të larta të qëndrueshme. Cilat letra me vlerë përfshihen në investimet afatgjata?

Promocione

Gjëja e parë që mendon një person i patrajnuar është se stoqet janë komplekse dhe llogaritja e investimeve afatgjata kërkon aftësi dhe aftësi të veçanta. Në fakt, çdo qytetar me mendje mesatare është në gjendje (me vëmendjen dhe këmbënguljen e duhur) të merret me këtë instrument financiar. Për një kuptim të thjeshtë, investimi afatgjatë në aksionet e kompanisë duket kështu: çdo kompani e madhe ka nevojë për para për ta zhvilluar atë. Jo çdo organizatë mund të menaxhojë vetë. Duhet të përdorim paratë e investitorëve. Investitorët kontribuojnë në një sasi të caktuar në zhvillimin e kompanisë, duke llogaritur në fitimin e bazuar në rezultatet e punës së kompanisë. Sipas marrëveshjes së investimit, ata kanë të drejtën e një pjese të parave të fituara nga kompania. Nga çfarë fitimi në aksion është formuar:

1. Dividendë. Ato paguhen nga fitimi neto i kompanisë, i cili llogaritet një herë në vit nga pronarët. Llogaritja bazohet nëshuma e investuar. Si rregull, pas pagesës së dividentëve, investitori i vendos sërish në qarkullim. Ky proces quhet riinvestim.
2. Diferenca e këmbimit. Karakterizohet nga kontrolli i vazhdueshëm mbi çmimin e aksionit. Përfundimi është se aksionet blihen me një çmim dhe shiten me një tjetër. Mbi këtë diferencë çmimi, fitohet fitimi i investitorit. Veprime të tilla në këmbim kërkojnë përvojë dhe kuptim të konsiderueshëm të gjendjes së tregut.

Llojet e promovimeve:

1. Aksionet e vlerës. Këto janë aksionet që për arsye të jashtme kanë rënë në çmim. Ndoshta ka pasur një krizë në industri ose sezoni ka ndryshuar. Ndikimi i këtyre faktorëve do të dobësohet ose zhduket plotësisht pas një kohe, vlera e aksioneve do të rritet. Investitori do të bëjë një fitim nga diferenca e çmimit. Pyetja është, pas çfarë kohe aksionet do të bëhen sërish likuide? Termi mund të zvarritet për dekada.
2. Aksionet e rritjes. Shitet nga kompani që po rriten me hapa gjigantë. Interesi për aksione të tilla rritet shumë shpejt. Dividentët paguhen rrallë, zakonisht këto letra me vlerë riinvestohen dhe presin rritje të mëtejshme.
3. Promovime për dividentë. Ata rriten në çmim për një kohë të gjatë. Rentabiliteti i tyre përcaktohet nga fitimi i shoqërisë së cilës i përkasin aksionet. Këto janë firma të mëdha dhe fitimprurëse.

Çdo investitor, sipas strategjisë së zgjedhur, zgjedh aksionet për vete. Ato duhet të jenë në përputhje me objektivat e investimit dhe të bazohen në kohën e të ardhurave të parashikuara. Aksionet kanë vlera të ndryshme, kështu që nuk ka lidhje me shumën e kapitalit. Rekomandohet për investitorët fillestarëpër të trajnuar mbi aksionet e të ashtuquajturave çips blu. Këto janë kompanitë që kanë gjeneruar të ardhura të qëndrueshme prej dekadash (Coca-Cola, Procter dhe Gembel, Nestle, etj.). Aksionet e këtyre firmave janë të larta në çmim, por kthimet e tyre janë të qëndrueshme.

Obligacione

Thelbi i këtij lloji investimi afatgjatë është si vijon: investitori i jep hua kompanisë, e cila merr përsipër t'i kthejë ato pas një periudhe të caktuar kohe me interes mbi fitimet e veta. Interesi për obligacionet gjithashtu mund të paguhet periodikisht. Norma e obligacioneve është vazhdimisht më e lartë se ajo e depozitave. Obligacionet, në varësi të emetuesit, ndahen në:

1. Qeveria (Obligacionet Federale të Huasë). Ato konsiderohen më të besueshmet. Fitimet janë të qëndrueshme, por të ulëta, në të njëjtin nivel me depozitat bankare. Ekziston një garanci për kthimin e parave.
2. Rajonale, komunale. Një shumëllojshmëri e shtetit, përfitimi varet nga zhvillimi i rajonit.
3. Letra me vlerë të korporatës. Ato lëshohen nga firma që kërkojnë të tërheqin fonde nga investitorët privatë. Zakonisht këto janë kompani të mëdha të besueshme, por ka përjashtime. Ju duhet ta konsideroni me kujdes zgjedhjen, bazuar në përvojën e investimit (ndoshta të dikujt tjetër).
4. Folk. Ky është një program specifik i bankave të mëdha (Sberbank, VTB). Obligacionet janë emetuar me një normë prej 8.5% dhe nuk i nënshtrohen tatimit mbi të ardhurat.

Paratë e gatshme që depozituesit marrin si të ardhura nga obligacionet quhen pagesa kupon. Kushtet e vendosjes së financave variojnë nga një vit në afatgjatë, mbi pesë vjet. Krahasuar me aksionet, blerja e obligacioneve ështëaktivitet më pak të rrezikshëm. Obligacionet zakonisht sigurohen. Në rast të falimentimit të shoqërisë debitore, aksionarët nuk do të marrin asgjë dhe zotëruesit e obligacioneve kanë të drejtën e pagesës së parë.

Fondet e investimeve të ndërsjella (MUIT)

Nëse një investitor fillestar nuk ndjen rehat me idenë e analizimit të kompanive dhe blerjes së letrave me vlerë vetë, atëherë një fond i përbashkët do të jetë një alternativë e shkëlqyer. Për një komision të vogël, specialistë të besuar, profesionistë në kontabilitetin e investimeve afatgjata, do të kujdesen për çështjet tuaja financiare. Vetë aksioni është gjithashtu një vlerë. Punonjësit e fondit kanë njohuri të thelluara për strategjitë financiare dhe përvojë në aktivitetet investuese. Duke dhënë para nën menaxhimin e profesionistëve, investitori nuk humb asgjë, përveç një komisioni të vogël që ata marrin për punën.

Kur zgjidhni një fond të përbashkët, drejtohuni nga strategjia sipas së cilës po punohet brenda tij. Çdo fond i përbashkët ka strategjinë e vet të investimit. Një portofol investimi i larmishëm konsiderohet i shkolluar, ku letrat me vlerë të drejtimeve të ndryshme shpërndahen në një raport aksionesh. Idealisht, kur fondet e përbashkëta në total ndikojnë në të gjitha aktivitetet shumë fitimprurëse të kompanive. Para se të blini aksione, kushtojini vëmendje dinamikës së përfitimit të strategjisë së fondit. Mos u mashtroni nga reklamat me zë të lartë në lidhje me përfitimin real të fondeve të përbashkëta, shikoni fitimin real. Rekomandime:

1. Mbaji para në një fond të përbashkët për të paktën tre vjet. Gjatë kësaj periudhe, strategjia do të tregojë të sajënyield-i real dhe yield-i jolikuid do të fitojnë dinamikë pozitive.
2. Për ata që mbajnë aksione për një kohë të gjatë, ka lehtësira tatimore dhe kushte të veçanta nga fondet. Kjo do të kursejë para kur tërhiqeni nga strategjia e investimit.
3. Eksploro ofertat speciale nga fondet. Shpesh ka përfitime për mbajtësit e njësive në kushte të caktuara (blerja për një shumë fikse, pagesa në internet, etj.).

Pronë

Konsiderohet si një nga investimet afatgjata më të besueshme. Nëse ka një sasi të madhe, investitori blen banesa në ndërtim ose banesa të përfunduara. Që nga viti 2019, shitja e pasurive të paluajtshme “nga gropa e themelit” është e ndaluar në nivel legjislativ për shkak të rasteve të shpeshta të mashtrimit të pronarëve të kapitalit. Analistët parashikojnë rritje të çmimeve të apartamenteve. Megjithatë, strehimi do të mbetet një burim i vlefshëm. Përdorimet për këtë lloj investimi janë të pafundme:

• Një apartament i blerë me një çmim të arsyeshëm gjatë fazës së ndërtimit shitet me çmim më të lartë. Shpesh shuma e diferencës në çmim është afër gjysmës së kostos origjinale. Të ardhurat prej 40-50% janë një rezultat i shkëlqyer i investimeve.
• Apartamenti jepet me qera për një kohë të gjatë, me fitim mujor. Madhësia e saj varet nga zona e dorëzimit. Në Moskë dhe qytete të tjera të mëdha, çmimi i banesave me qira korrespondon me të ardhurat mesatare mujore të një banori të një metropoli. Kjo metodë është një mundësi e shkëlqyer për t'i siguruar vetes të ardhura të vazhdueshme pasive, duke shpenzuar vetëm për riparime kozmetike kur është e nevojshme.
• Qiraja ditore sjell më shumë fitim sesa afatgjatë. Por rreziqet e pronarit në këtëNë rastin e mësipërm, duhet shumë kohë për të marrë me qira / shfaqur / pastruar ambientet.
• Blerja e pronave jashtë vendit kohët e fundit është bërë më popullore. Ata i përdorin këto banesa më shpesh për të dhënë me qira dhe për të gjeneruar të ardhura pasive.
• Kostoja e metrave katrorë në Rusi po rritet vetëm nga viti në vit. Prandaj, edhe pasi jetoni në apartamentin tuaj për disa vite, ekziston mundësia për ta shitur atë më shumë se sa është blerë.

Depozita

Mënyra klasike për të gjeneruar të ardhura. Ai bëhet afatgjatë kur investitori rinovon vazhdimisht periudhën e vendosjes së kapitalit me arritjen e përfundimit të marrëveshjes së depozitës. Në kushtet e rënies së normës bazë, normat e interesit të depozitave pritet të ulen në të ardhmen. Ky trend është ruajtur prej disa vitesh. Prandaj, përfitimi i kësaj metode investimi është i ulët (mesatarisht 6-7% sot). Por kjo metodë mbetet një nga më të njohurat, veçanërisht tek të moshuarit. Këto janë investime afatgjata, avantazhi kryesor i të cilave është ruajtja 100% e kapitalit dhe përfitimi i treguar në kontratë. Agjencia e Sigurimit të Depozitave siguron shumën prej 1,400,000 rubla për depozitues në një institucion financiar. Kështu, interesat e pronarëve të kapitalit në rast të dështimit të bankës mbrohen në nivel shtetëror.

Metalet e çmuara

Ngjashëm me depozitat. Rendimenti i metaleve të çmuara është i vogël, por i qëndrueshëm. Investitorit i ofrohen tre mënyra për të blerë metale: monedha, shufra shufrash dhe llogaritë metalike të depersonalizuara. Këto të fundit janë mënyra më popullore. Klienti nuk i sheh fizikisht metalet e çmuara, por i blen me tarifë. Në të ardhmen ka një rritje të çmimit. Mbi këtë diferencë të kursit të këmbimit, formohet kapitali i investitorit.

Valuta

Këto investime afatgjata janë të rëndësishme për ata që nuk janë të sigurt për stabilitetin e rublës dhe janë të gatshëm të monitorojnë vazhdimisht kurset e këmbimit. Investitori merr të ardhura për shkak të diferencës në kursin e këmbimit në momentin e blerjes dhe në momentin e shitjes. Disa pronarë të kapitalit preferojnë të mbajnë para në monedhë në rast mospagimi. Normat e depozitave në valutë lënë shumë për të dëshiruar, ndaj fitimi në këtë rast është i dyshimtë dhe i paparashikueshëm.

Ku mund të marr para?

Madhësia e kapitalit fillestar me një dëshirë të zjarrtë për t'u angazhuar në investime afatgjata nuk ka rëndësi kur bëhet fjalë për letrat me vlerë. Konsistenca dhe qëndrueshmëria e të ardhurave nga investimet afatgjata inkurajojnë investitorët të përdorin burime të ndryshme financimi:

1. Burimi elementar është mjeti vetanak. Rrënjët e tyre mund të rriten nga kudo. Paratë mund të fitohen, të trashëgohen, të përdoren si burim financimi investimi afatgjatë pas shitjes së pronës së shtrenjtë.
2. Fondet e huazuara. Është e rëndësishme të kuptohet se interesi për përdorimin e fondeve të kredisë nuk duhet të kalojë kthimin potencial dhe aktual të investimeve afatgjata. Përndryshe, investitori do të mbetet në të kuqe dhe qëllimi i investimit nuk do të arrihet.
3. Subvencionet qeveritare. Investimizhvillohet me mbështetjen federale. Shteti ndihmon biznesmenët fillestarë dhe financon investimet. Për shembull, mbështetja për bujqësinë në Rusi vjen në nivel federal.
4. Mjete të palëve të treta. Ata që arritën të tërhiqnin nga duart private. Fondet e investimeve të ndërsjella dhe projektet që kërkojnë investime dhe tërheqin investitorë për bashkëpunim të ndërsjellë punojnë sipas kësaj skeme.

Si të investoni saktë?

Projektet e investimeve afatgjata kërkojnë një skemë veprimi të kalibruar me kujdes dhe stabilitet të ekzekutimit të saj:

• Në fazën e parë është e nevojshme të përcaktohen burimet e investimeve afatgjata. Zgjidhni opsionin më interesant të investimit për ju, njihuni me përfitimin e mundshëm, llogaritni vizualisht fitimin e mundshëm dhe lidhni atë me qëllimin e synuar për të gjeneruar të ardhura. Nëse rezultati është siç pritet, ndërmerrni veprime.
• Mblidhni sa më shumë informacione të dobishme dhe të sakta për burimin tuaj të ardhshëm të të ardhurave. Gjeni komente, artikuj dhe parashikime të analistëve. Një analizë e investimeve afatgjata dhe përvoja e viteve të mëparshme do të japë informacionin e nevojshëm për likuiditetin e projektit të përzgjedhur.
• Do të ishte e dobishme të përdorni shërbimet e një konsulenti financiar për të analizuar portofolin e investimeve. Një llogaritje profesionale e fitimit të mundshëm do të tregojë qartë të ardhurat në të ardhmen.
• Blini atë që zgjidhni. Ose investoni aty ku vendosni. Mos humbni kohë, përndryshe llogaritjet mund të mos jenë të sakta ose vlera e aseteve do të ndryshojë. Në këtë rast, do të duhet të filloni përsëri të gjithë procesin, përndryshe qarku do të jetëgabim.
• Monitoroni vazhdimisht investimet tuaja. Testimi i tregut kryhet në afat të gjatë, luhatjet e vogla nuk ndikojnë në fund. "Vendos dhe harro" nuk ka të bëjë me një projekt investimi.
• Kontrolloni përfitueshmërinë. Kontrolloni periodikisht dhe llogarisni investimet afatgjata. Pra, probabiliteti i dështimit do të jetë minimal.

Rreziqet

Pavarësisht se investimet në investime afatgjata janë më fitimprurësit, ka ende rreziqe në përdorimin e tyre:

1. Në rast të blerjes së aksioneve të një ndërmarrje jo të besueshme me falimentimin e saj të mëvonshëm, ekziston rreziku i moskthimit të fondeve. Zgjedhja e kompanisë në të cilën planifikoni të investoni kërkohet me kujdes të veçantë.
2. Detyrimet e borxhit të shoqërisë aksionet e së cilës janë blerë. Rreziku është që kontributi juaj i investimit do të përdoret për të shlyer këto borxhe në rast falimentimi të organizatës kreditore.
3. Rreziqet e investimeve afatgjata që nuk lidhen me aktivitetet financiare të shoqërisë së investuar. Për shembull, një situatë e tensionuar politike, një grusht shteti, paqëndrueshmëri sociale dhe kritika ndaj kompanisë në shtyp. Të gjithë këta faktorë ndikojnë negativisht në vlerën e aseteve të firmës.

Në mbyllje

Përpara se të vendosni për investime afatgjata në letra me vlerë, zgjidhni një ndërmjetës të besueshëm. Është ai që do të bëhet ndërmjetësi përmes të cilit do të kryeni transaksione në bursë. Detyra kryesore e një ndërmjetësi është që në kohë dhei mundëson plotësisht investitorit të tërheqë fondet nga qarkullimi.

11 ndërmjetësit kryesorë në 2018 përfshijnë: VTB, FG BCS, Sberbank, FINAM, Otkritie Group, ATON LLC, ALOR BROKER, KIT Finance, GPB Bank, Promsvyazbank, JSC IC IT Invest.

Një projekt investimi afatgjatë duhet trajtuar me përgjegjësi dhe të mos lejohen që gjërat të marrin rrjedhën e tyre. Nëse është e nevojshme, veçanërisht në fillim, mos hezitoni të përdorni shërbimet e një këshilltari financiar. Një qasje kompetente do të mbrojë kapitalin tuaj nga humbjet e mundshme.